據(jù)媒體報道，2025年第二季度，AI服務器需求持續(xù)強勁，成為ODM廠商主要成長動力。相比之下，筆記本電腦等消費電子產(chǎn)品出貨疲軟，預計要到下半年才有增長機會，全年將維持持平或小幅增長的態(tài)勢。
2月，廣達、緯創(chuàng)、英業(yè)達等ODM廠商營收亮眼，創(chuàng)下同期歷史新高。然而，這一成績并非由筆記本電腦出貨帶動，而是得益于AI服務器的強勁出貨。展望3月，受季底月份效應影響，拉貨動能預計將繼續(xù)增強，使得2025年第一季度表現(xiàn)優(yōu)于往年淡季效應。
廣達雖未明確提供第二季度出貨展望，但根據(jù)此前法說會透露的信息，GB200機柜出貨將在第一季度末擴大。NVIDIA CEO黃仁勛也表示GB200機柜將放量，這為廣達第二季度營收增長帶來預期。
緯創(chuàng)作為NVIDIA的Compute Board（運算板）供應商，同樣受益于GB200機柜的出貨放量。緯創(chuàng)指出，第一、第二季度系統(tǒng)組裝的機柜出貨季增幅度均以三位數(shù)增長，帶動營收強勁走勢，預計全年將逐季成長，2025年AI服務器運營有望實現(xiàn)三位數(shù)增長。
英業(yè)達第一季度運營表現(xiàn)優(yōu)于預期，除了美系服務器客戶動能強勁外，中系服務器客戶需求也超出預期。原本預計中系客戶需求將在2024年底結(jié)束，但延續(xù)至2025年第一季度。整體來看，英業(yè)達預計第二季度服務器增長可期。
仁寶在此次NVIDIA GTC大會上也展出了AI服務器相關產(chǎn)品，但相較于同行，其出貨與營收規(guī)模仍顯落后。盡管全年服務器出貨預計增長高雙位數(shù)，但第二季度營收受惠于服務器的挹注仍較低，需關注筆記本電腦出貨狀況。仁寶評估全年仍有增長機會，但企業(yè)換機潮并不明顯，可能與企業(yè)客戶等待AI應用更明確或?qū)?jīng)濟環(huán)境不確定因素的疑慮有關，期待下半年恢復成長動能。
對于筆記本電腦供應鏈而言，第二季度值得關注的是NVIDIA的RTX 50系列開始出貨，預計將帶動出貨增長。然而，該系列原計劃在第一季度出貨，推遲至第二季度，因此第二季度的增長實際上只是第一季度市場買氣的遞延。

本文鏈接：http://www.tebozhan.com/showinfo-27-138896-0.htmlAI服務器需求強勁，ODM廠商業(yè)績看漲

聲明：本網(wǎng)頁內(nèi)容旨在傳播知識，若有侵權等問題請及時與本網(wǎng)聯(lián)系，我們將在第一時間刪除處理。郵件：2376512515@qq.com

上一篇： 邊緣AI興起，IPC業(yè)者迎來新機遇

下一篇： JDI與KDDI合作測試成功：可搬運液晶反射板助力5G通訊